A l'origine du village, et selon la pieuse tradition, un ermite venu de Grèce au IXe siècle appelé saint Jacques de Saxeau, a construit un sanctuaire. Ce sanctuaire deviendra chapelle, donnant son nom au village actuel. Au siècle suivant, les Normands pénètrent dans le Berry. Le sanctuaire prit le nom de " Chapelle " et devint le hameau de " La Chapelle ". Puis le village changea successivement de nom : " Capella Gilonis " (1205), " La Chapelle Dam Gilon " (1405) et enfin " La Chapelle d'Angillon ". Ces dernières appellations rappellent la puissance de la famille de Sully dont l'un des quatre fils, Gillon, fit fortifier le château et le bourg. La belle forêt de chênes et de hêtres de Saint-Palais est connue pour être le lieu des promenades de l'auteur du livre Le Grand Meaulnes, Alain-Fournier, natif de La Chapelle.